[클릭 e종목]"JB금융지주, 올해 ROE 12% 이상…목표가 1만7500원↑"

키움증권은 11일 JB금융지주에 대해 올해 자기자본이익률(ROE) 12.2%가 전망된다며 목표주가를 1만5000원에서 1만7500원으로 상향 조정했다. 투자의견은 매수를 유지했다.

김은갑 키움증권 연구원은 "2024년 말 주당순자산가치(BPS) 기준 현재 순자산비율(PBR)은 0.49배이고, 목표 PBR은 0.62배"라며 "ROE 전망치가 12%를 상회해 JB금융 외 은행주 평균 8.4%를 크게 상회하고 있고 PBR 프리미엄을 받기 충분하며 목표 PER도 ROE 감안 시 무리한 수준은 아니다"라고 설명했다.

JB금융지주는 2023년 12.2%에 이어 2024년에도 12% 이상의 ROE가 전망된다. 김은갑 연구원은 "ROE가 높아야 저PBR 주식으로서 의미가 있다"며 "JB금융은 은행주 중 가장 높은 ROE를 보여주고 있다"고 분석했다.

또 높은 ROE 덕분에 주주환원율은 2022년 27%에서 2023년 33%로 상승했다.

JB금융지주의 2023년 연결순이익은 5860억원으로 역대 최고치였던 2022년 대비 2.5% 감소했다. 하지만 올해는 사상 최고 실적을 넘어설 것으로 기대했다. 김은갑 연구원은 "예상치 못한 변수가 발생할 여지는 있지만, 민생금융비용이나 추가 충당금 비용의 일부만 감소해도 2023년 대비 순이익이 증가할 가능성이 높다"고 판단했다.

김민영 기자 argus@asiae.co.kr