[클릭 e종목]현대위아, 목표주가 11만→12만6000원 상향

[아시아경제 박선미 기자]유안타증권은 19일 현대위아에 대해 투자의견 '매수'를 유지하고 목표주가를 기존 11만원에서 12만6000원으로 상향 조정했다.

이정훈 연구원은 "현대차그룹의 심장으로 자동차 섹터 내 가장 안전한 성장주로 분류되던 현대위아가 성장 스토리의 중심이었던 중국에서의 성장 둔화 이후 성장을 위한 매듭이 잘 풀리지 않고 있다"며 "그러나 분명한 점은 2017년 증익이 기대된다는 것"이라고 설명했다.

그는 "2017년 현대위아는 올해 대비 75.9% 증가한 2조8780억원 수준의 엔진 매출을 기록할 전망"이라며 "과거 성장 중심축이었던 중국 엔진법인의 성장 둔화를 고려하더라도 신규공장인 서산 디젤엔진 공장가동, 서산 터보엔진 확대, 멕시코 공장 가동을 통해 새로운 성장을 기대할 수 있다"고 덧붙였다.

외형 성장이 담보하는 증익이 예상되고 있는 것에 비해 현재 현대위아 주가는 저평가 상태라는 게 이 연구원의 판단이다.

이 연구원은 "글로벌 투자자들의 시각을 반영하는 블룸버그 컨센서스 기준 현대위아, 만도, 한온시스템의 PER은 각각 6.6배, 11.5배, 18.4배인 것에 반해 이익 성장률이 각각 19%, 12.4%, 11.4%임을 고려할 때 현재 디레이팅은 분명 과도한 수준"이라고 강조했다.

박선미 기자 psm82@asiae.co.kr