2500억 CB 발행 무산…"용산개발 탈출구가 없다"

용산역세권개발 조감도.

[아시아경제 김창익 기자]용산역세권 개발 자금 마련을 위한 전환사채(CB) 발행이 무산됐다. 주주사들이 단 한 곳도 추가 출자에 나서지 않아서다. 실권주 처리도 방식에 대한 대주주간 이견이 커 불투명한 상황이다. 이에 따라 용산개발 사업의 디폴트(채무불이행) 가능성이 커졌다.

개발사업 자산관리회사(AMC)인 용산역세권개발(주)는 12일 주주배정 방식으로 2500억원 규모의 CB 청약을 받은 결과 30개 주주사 중 청약한 곳이 한 곳도 없었다고 밝혔다.

청약은 코레일(25.0%), 롯데관광개발(15.1%), KB자산운용(10.0%), 푸르덴셜부동산투자(7.7%), 삼성물산(6.4%) 등 주주사들이 지분율대로 할 수 있었다.

코레일은 연초 관련 예산 배정을 해놓은 상태고, 롯데관광개발도 자금을 마련해 둔 상황이었지만 결국 청약을 하지는 않았다. 코레일은 AMC 경영권 인수를 청약의 전제로 했고, 롯데관광개발의 경우 단독 청약할 경우 결과적으로 혼자 자금난의 부담을 떠안게 되는 셈이었기 때문이다.

운용자금 마련을 위한 CB 발행이 무산되며 용산역세권개발 사업은 특단의 대책이 없는 한 파행이 불가피한 상황이다. 분기별로 내야하는 금융이자 수백억원을 값지 못할 경우 바로 디폴트 상태에 빠지기 때문이다. 이와 함께 설계 용역비 등을 갚지 못할 경우 국제적인 소송전에 휘말릴 가능성도 큰 상황이다.

시행사인 드림허브금융투자프로젝트 주주사들은 조만간 이사회를 열고 실권주 처리 방식 등 추가 자금 조달안을 논할 예정이지만 상황은 여의치 않아 보인다. 롯데관광개발은 시공권을 연계한 3자 배정방식의 실권주 배분을 주장하고 있지만 코레일이 이에 강력히 반대하고 있다.

용산역세권개발 관계자는 “조속히 자금조달을 위한 이사회를 개최할 계획"이라고 말했다.

김창익 기자 window@