와이지원, 글로벌경쟁력 바탕 호실적 지속..'매수'<한양證>

[아시아경제 천우진 기자] 한양증권은 17일 와이지-원에 대해 경기불확실성과 전방산업 투자감소 움직임에도 불구하고 호실적을 이어가고 있다며 투자의견 '매수'와 목표주가 1만9000원을 유지했다.

이동헌 애널리스트는 "와이지원은 가격 경쟁력과 브랜드 인지도 증가, 공격적 영업에 따른 결과로 수출증가가 지속되고 있다"고 평가했다.

3분기 예상실적에 대해서는 매출액 650억원, 영업이익 100억원으로 추정했다. 이는 지난해 3분기보다 각각 43.5%, 88.7% 증가한 수준이다.

이 애널리스트는 "지난해 하반기 이후 단행한 세차례 판가인상과 외형성장에 따른 고정비 부담감소, 환율효과 등으로 영업이익률이 개선되고 있다"며 "이러한 추세는 내년까지 이어질 것"이라고 판단했다.

올해 전체실적에 대해서는 매출액은 2507억원, 영업이익은 370억원, 당기순익 260억원 예상했다. 이는 지난해보다 각각 53.6%, 266.3%, 143% 성장한 수준이다.

충주공장 증설을 통한 생산능력 확대에도 주목해야 한다고 덧붙였다. 그는 "증설을 진행중인 충주 공장은 9월부터 부분가동에 들어갔다"며 "현재 월 4만개 정도가 생산되고 내년 2개 동이 완공되면 안정화 단계에 들어서 생산량이 60만개까지 늘어날 수 있을것"이라고 분석했다.

천우진 기자 endorphin00@