아이씨디, 수주모멘텀 부각+매출기반 강화 전망<메리츠종금證>

[아시아경제 임철영 기자]메리츠종금증권은 9일 아이씨디에 대해 시설투자에 따른 수주모멘텀 지속 및 해외 고객사 확대에 따른 매출 기반이 강화될 전망이라며 투자의견 강력 매수와 목표주가 12만원을 종전대로 유지한다고 밝혔다.

아이씨디는 고속성장산업인 AMOLED 시장에서 안정적인 고객기반을 확보하고 있다. 지목현 연구원은 "AMOLED는 현재 스마트폰, 테블릿에서 2013년 이후 TV로 빠르게 확대될 전망"이라며 "주요 고객사인 SMD의 2012년 5.5세대 추가증설과 8세대 투자에 따른 수주모멘텀도 지속될 것"이라고 설명했다.

주력제품이 HDP Etcher의 고성장에 대한 기대감도 나타냈다. HDP Etcher는 AMOLED 전공정인 TFT 공정에 필수 장비다. 지 연구원은 "SMD내 HDP Etcher의 점유율은 2011년 90% 육박한다"며 "8세대 파일럿용 장비도 공급이 임박했다"고 말했다.

해외 고객사 확대를 통해 매출기반도 강화될 것으로 판단했다. 윤 연구원은 "대만 및 중국 등 해외 패널업체의 본적 투자시 고객기반이 확대될 것으로 예상한다"며 "4.5세대 AMOLED용 HDP Etcher 양산장비는 해외업체에 이미 공급 중"이라고 덧붙였다.

이에 따라 올해 예상 매출액은 전년 동기 대비 341% 증가한 1567억원, 영업이익은 740% 급증한 360억원으로 추정했다.