[리서치업&다운]대한제강, 현대證이 목표가 ↑

현대증권은 16일 대한제강에 대해 1ㆍ4분기 실적이 철근 판매의 빠른 회복과 저가 스크랩 투입으로 기대치를 상회했다며 목표주가를 종전 1만2000원에서 1만9000원으로 상향조정했다. 목표주가도 '보유'에서 '매수'로 높였다.

김현태 애널리스트는 "1분기 실적은 매출액 1574억원, 영업이익 189억원(영업이익률 12.0%)으로 예상치를 상회하는 실적을 기록했다"며 "이는 철근 판매가 빠르게 회복됐고 국산 스크랩 비중이 높아 스크랩 투입단가도 낮았기 때문이지만 세전이익과 순이익은 외화평가손익과 법인세가 반영되지 않은 상태여서 의미 부여는 어렵다"고 밝혔다.

또 김 애널리스트는 "철근 수입량 감소로 수혜가 지속될 것"이라면서 "건설 전방 지표 부진에도 철근 판매가 호전된 이유는 유통상 재고 소진에 따른 리스토킹(re-stocking), 관급 물량, 수입 철근 대체 효과 때문"이라고 설명했다.

다음은 이날 나온 증권사 리포트 중 투자의견이나 목표주가가 변경된 종목.



이솔 기자 pinetree19@asiae.co.kr