[클릭 e종목]“우진, 원자력 가동률 증가와 함께 실적도 레벨업”

대신증권은 우진에 대해 원자력 가동률 증가와 함께 실적도 레벨업할 것이라고 9일 분석했다.

박장욱 대신증권 연구원은 “국내 원자력 가동률은 2022년 82.1%에 이어 2023년에도 81.1%로 탈원전 이전의 80%대의 가동률로 회복하고 있다”며 “국내 새울 3, 4호기 및 바라카 3호기 원자력 상업운전 실시에 따른 중장기적인 수혜가 기대된다”고 말했다.

이어 “주요 교체 제품인 노내핵계측기(ICI Assembly)는 OPR-1000에 45개, ARP-1400에 62개 설치됐다”며 “원자력 가동률 상승 시 계측기의 교체주기가 빨라져 실적도 개선된다”고 덧붙였다.

우진은 국내 4대 계측기 국산화 사업자다. 지난 1분기 우진의 매출 구성은 온도센서 및 계측기 사업 52%, 원자력사업 38%, 플랜트사업 10%다.

보고서에 따르면 올해 우진의 부문별 매출액은 원자력 560억원(전년 대비 +60.0%), 온도센서 및 계측기 사업 773억원(전년 대비 -4.2%)으로 예상된다.

박 연구원은 “올해 신규 원자력 가동이 증가함에 따라 중장기적으로 우진의 원자력부문 매출액은 누적적으로 상승할 것을 전망한다”며 “우진의 원자력부문 마진율은 20% 중후반에 이르는 상황으로 마진율이 높은 사업부문의 매출 성장에 따라 영업이익률의 개선도 이어질 것”이라고 평가했다.

장효원 기자 specialjhw@asiae.co.kr