[클릭 e종목]"휠라코리아, 실적이 주가부담 상쇄"

신한금융투자, 투자의견 '매수'·목표주가 7만8000원 제시…14일 종가 6만4800원

[아시아경제 금보령 기자] 신한금융투자는 휠라코리아에 대해 주가 부담을 실적이 상쇄할 거라며 투자의견 '매수', 목표주가 7만8000원을 제시했다. 14일 종가는 6만4800원이다.

15일 박희진 신한금융투자 연구원에 따르면 휠라코리아의 실적 흐름은 양호하게 흘러가고 있다.

1분기 영업이익은 1083억원으로 전년동기대비 27.5% 증가할 전망이다. 박 연구원은 "지난 4분기 일회성 비용(약 100억원) 반영에도 60.9% 증가했던 수준 대비 증가 폭은 둔화되는 흐름"이라며 "그러나 기존 추정치 대비로도 소폭 상향 조정이 이뤄졌고 전년동기 기저 효과 부담 고려 시 실적 우려는 없다. 미국과 로열티 부문 매출액은 두 자릿수 성장세를 지속할 전망"이라고 설명했다.

부문별 동향을 감안하면 실적 상향 조정이 당분간 계속될 가능성도 높다. 지난해 2분기 이후 휠라코리아 주가는 실적 관련 노이즈로 단기 변동성이 확대됐다. 박 연구원은 "같은 기간 영업실적은 기존 추정치를 평균 22.8% 상회했다. 미국 법인과 로열티 매출액은 합산 평균 60.7% 증가했고 국내 매출은 평균 55.1% 증가하며 주가 상승을 견인했다. 미국과 로열티 손익 개선은 지난 하반기 이후 본격적으로 진행 중"이라며 "최근 동향 역시 양호해 우려보다는 기대감에 긍정적 전망을 유지한다"고 말했다.

금보령 기자 gold@asiae.co.kr